Aéroports de Paris SA - Chiffre d'affaires pour les neuf premiers
mois de 2022
COMMUNIQUÉ FINANCIERINFORMATION FINANCIERE
TRIMESTRIELLE AU 30 SEPTEMBRE 20221
Tremblay-en-France, le 27 octobre 2022 - 7h30
Aéroports de Paris SAChiffre d'affaires
pour les neuf premiers mois de 2022 : croissance soutenue, tirée
par la forte dynamique de trafic et le rebond des activités de
commerces
Chiffre d'affaires consolidé de 3 384 M€
pour les 9 premiers mois de l'année 2022, en hausse de 81,1 %
par rapport aux 9 premiers mois de l'année 2021
(+ 74,2 % hors intégration de l'aéroport
d'Almaty depuis mai 2021) :
- Les segments Activités aéronautiques et International &
développements aéroportuaires continuent d'être tirés par la
reprise soutenue du trafic à Paris et à l'international
- Le segment Commerces et services enregistre une croissance
solide, bénéficiant d'un rebond du chiffre d'affaires par passager
en zone réservée lequel atteint 26,1 € pour les 9 premiers mois de
2022
- Le segment immobilier est en croissance, porté par les loyers
additionnels perçus au titre des immeubles repris en pleine
propriété en 2021
Ajustement des prévisions de trafic 2022
et nouvelle amélioration des guidances financières pour
20222 :
- Le Groupe prévoit un taux de reprise du trafic par rapport à
2019 situé dans le haut des fourchettes cibles réhaussées en
juillet dernier : entre 77 % et 83 % pour le Groupe et entre 78 %
et 82 % pour Paris Aéroport
- La marge d'EBITDA 2022 est désormais attendue dans le haut de
la fourchette cible réhaussée en juillet dernier, soit au-dessus
des 34,5% du chiffre d'affaires en 2022
- La discipline financière du Groupe se traduit par une baisse
des dépenses d'investissements désormais estimées entre 500 M€ et
550 M€ pour ADP SA (contre 550 à 600 M€ précédemment)
- Le ratio d'endettement est désormais attendu à un niveau situé
entre 5,0 et 5,5 fois l'EBITDA 20223
Tous
autres objectifs de la feuille de route 2025 Pioneers sont
maintenus2
CHIFFRE D'AFFAIRES CONSOLIDÉ – DONNEES CLES |
|
9M 2022 |
9M 20214 |
Var. 2022/2021 |
Chiffre d'affaires5 |
3 384
M€ |
1 868
M€ |
+ 1 516 M€ |
+ 81,1 % |
dont Activités
aéronautiques |
1 224 M€ |
687 M€ |
+ 537 M€ |
+ 78,1 % |
dont Commerces et
services |
1 020 M€ |
534 M€ |
+ 486 M€ |
+ 91,0 % |
dont Immobilier |
225 M€ |
210 M€ |
+ 14
M€ |
+ 6,7 % |
dont
International & développements aéro. |
978 M€ |
488 M€ |
+ 489
M€ |
+
100,2 % |
INDICATEURS OPERATIONNELS |
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9M 2022 |
en % de 2019 |
Var. 2022/2021 |
Trafic du Groupe ADP |
204,7 Mpax |
76,6 % |
+ 98,3 MPax |
+ 92,4 % |
Trafic de Paris Aéroport |
63,8 Mpax |
77,2 % |
+ 37,5 MPax |
+ 142,6 % |
|
9M 2022 |
9M 2021 |
Var. 2022/2021 |
9M 2019 |
Var. 2022/2019 |
CA / Pax Extime Paris6 |
26,1 € |
24,7 € |
+ 1,4 € |
+ 5,7 % |
22,7 € |
+ 3,4 € |
+ 15,0 % |
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Augustin de Romanet, Président-directeur
général, a déclaré :« Le chiffre
d'affaires des neuf premiers mois de l'année 2022 s'élève à 3 384
millions d'euros, soit une hausse de 81,1% par rapport à la même
période en 2021. Il est tiré par la reprise du trafic passagers, en
particulier à Paris et dans les aéroports de TAV Airports, où il
atteint respectivement 77,2 % et 78,9 % du trafic des neuf premiers
mois 2019. Du fait de cette dynamique, et de l'intégration de
l'aéroport d'Almaty depuis mai 2021, le segment International
voit son chiffre d'affaires doubler par rapport au
30 septembre 2021 pour atteindre 978 millions d'euros. À
Paris, le chiffre d'affaires Extime par passager connaît un fort
rebond au troisième trimestre et atteint, pour les neuf premiers
mois de 2022, 26,1 euros. L'indicateur est en hausse de + 3,4 euros
(+ 15,0 %) par rapport aux 9 premiers mois de 2019, et dépasse
de 1,4 euros (+ 5,7%) le niveau de la même période en 2021. Le
trafic passager et les résultats enregistrés depuis le début de
l'année nous permettent, pour la seconde fois cette année,
d'améliorer nos prévisions et guidances financières
pour 20227. Le taux de reprise du trafic devrait se situer
dans le haut des fourchettes cibles réhaussées en juillet dernier
pour atteindre, au niveau du Groupe ADP, 77 % à 83 % du trafic de
2019 et, au niveau de Paris Aéroport, 78 % à 82 % de 2019. La
marge d'EBITDA est elle aussi attendue dans le haut de la
fourchette cible réhaussée en juillet dernier, soit au-dessus des
34,5% du chiffre d'affaires. Enfin, la génération de trésorerie
solide et la politique d'investissement disciplinée du Groupe nous
conduisent à prévoir une amélioration du ratio d'endettement à un
niveau situé entre 5,0 et 5,5 fois l'EBITDA8. Je tiens encore une
fois à remercier l'ensemble des équipes du Groupe ADP qui
ont été particulièrement engagées ces derniers mois pour accueillir
les passagers et servir les intérêts de toutes nos parties
prenantes. Cet hiver, le Groupe ADP prendra toute sa part dans les
efforts de sobriété énergétique tout en poursuivant son action
de décarbonation sur le moyen et le long terme. Il continuera
de déployer dans l’ensemble de ses activités sa feuille de route
stratégique 2025 Pioneers. »
Sauf indication contraire, les variations dans le
présent communiqué sont exprimées par comparaison
entre les données des 9 premiers mois de l'année 2022
et les données des 9 premiers mois de l'année 2021.En outre, la
mention " au 30 septembre" s'entend "pour les 9 premiers mois" de
l'année considérée.
Détail du chiffre d'affaires consolidé – 9 premiers mois
de l'année 2022
|
9M 2022 |
9M 20219 |
Var. 2022/2021 |
Chiffre d'affaires |
3 384
M€ |
1 868
M€ |
+ 1 516 M€ |
+ 81,1 % |
Activités
aéronautiques |
1 224 M€ |
687 M€ |
+ 537 M€ |
+ 78,1 % |
Commerces et services |
1 020 M€ |
534 M€ |
+ 486 M€ |
+ 91,0
% |
dont Société de Distribution
Aéroportuaire |
438
M€ |
186 M€ |
+ 252 M€ |
+ 135,2 % |
dont
Relay@ADP |
70 M€ |
21
M€ |
+ 48 M€ |
+ 226,3 % |
Immobilier |
225 M€ |
210 M€ |
+ 14
M€ |
+ 6,7 % |
International & développements
aéroportuaires |
978 M€ |
488 M€ |
+ 489
M€ |
+
100,2 % |
dont TAV Airports |
750
M€ |
353 M€ |
+ 397 M€ |
+
112,6 % |
dont
AIG |
191
M€ |
106 M€ |
+ 86 M€ |
+ 81,3 % |
Autres
activités |
122 M€ |
122 M€ |
- |
- |
Eliminations inter-segments |
(184
M€) |
(174 M€) |
- 10 M€ |
+ 6,0 % |
Commentaires sur l'actualité du groupe
Evolution du trafic
Le niveau de trafic passagers du groupe10 est en
hausse de + 92,4 % par rapport aux 9 premiers mois de l'année 2021,
à 204,7 millions de passagers, soit 76,6 % du
niveau du trafic groupe sur la même période en 2019.
A Paris Aéroport, le niveau de trafic passagers
est en hausse de + 142,6 % par rapport aux 9 premiers mois de
l'année 2021, à 63,8 millions de passagers,
soit 77,2 % du niveau du trafic groupe sur la même période en 2019.
Par ailleurs, les mouvements d'avions à Paris Aéroport
sont en hausse de + 80,3 % par rapport aux 9 premiers
mois de l'année 2021.
Dans le contexte créé par l'invasion de
l'Ukraine par la Russie et les sanctions internationales prononcées
à l'égard de la Russie, le groupe suit l'évolution de la
situation afin de mesurer son impact et de déterminer les
conséquences à court, moyen et long terme.
En 2019, le trafic avec l'Ukraine et la
Russie représentait 1,4 % du trafic total de Paris Aéroport,
ainsi que 17,1 %11 du trafic total de TAV Airports, soit 27,9
%11 du trafic international de TAV Airports.
Sur les 9 premiers mois de 2022, le trafic des
aéroports turcs de TAV Airports était en hausse de + 44,4 % par
rapport à 2021, représentant 78,9 % du niveau de trafic de la même
période en 2019. Bien que le trafic avec la Russie et l'Ukraine
représente 49,1 % et 2,4 % de leurs niveaux respectifs de la
même période en 2019, totalisant 4,6 millions de passagers, la
reprise dans les aéroports turcs de TAV Airports est
soutenue par d'autres liaisons, notamment le trafic avec le
Royaume-Uni et l'Allemagne, lequel s'établit respectivement
à 143,7 % et 109,7 % du niveau de 2019, totalisant
10,2 millions de passagers.
Par ailleurs, à Almaty, au Kazakhstan, le trafic
est en hausse de + 17,2 % par rapport aux 9 premiers mois de
l'année 2021, à 5,2 millions de passagers, soit 108,5 %
du niveau du trafic sur la même période en 2019. La reprise est
également soutenue par un accroissement du nombre de vols cargos
servis, résultant de l'interdiction de survol de l'espace aérien
russe.
Processus d'homologation tarifaire
2023
Dans le cadre de la procédure d'homologation des
tarifs des redevances aéroportuaires, Aéroports de Paris a notifié,
le 14 octobre 2022, à l’Autorité de régulation des
transports les tarifs fixés pour la période tarifaire 2023 (du 1er
avril 2023 au 31 mars 2024).
Il est rappelé que, en l'absence de contrat de
régulation économique, les tarifs sont soumis au respect de deux
exigences :
- La limitation, pour les activités de service public
aéroportuaire (caisse aéronautique), du produit global
des redevances aéroportuaires aux coûts des services
rendus ;
- La juste rémunération des capitaux investis (ROCE) du périmètre
régulé d'Aéroport de Paris appréciée au regard du coût moyen
pondéré du capital (CMPC) du même périmètre.
En outre, l'évolution des tarifs par rapport aux
tarifs en vigueur doit être modérée.
Au 31 décembre 2021, le ROCE régulé s'est établi
à - 3,47 %, contre - 8,1 % au 31 décembre 2020.
Le résultat opérationnel pour le périmètre régulé pour
l'année 2021 était de - 204 millions d'euros, avant impôts
sur les sociétés. La somme de la base d'actifs régulés et
du besoin en fonds de roulement s'élevait à 5 870 millions
d'euros.
Sous l'effet de la reprise du trafic, conjuguée
à la bonne maitrise des charges courantes par le groupe et en
l'absence de projet majeur d'investissements impactant la base
d'actifs régulés la rémunération des capitaux investis du périmètre
régulé est susceptible d'évoluer à la hausse durant les prochains
exercices.
Tenant compte de l'ensemble de ces éléments, les
tarifs notifiés le 14 octobre 2022 à l'ART se traduisent, pour les
plateformes de Paris-Charles de Gaulle et Paris-Orly, par une
évolution non homogène équivalente, en moyenne, à un gel tarifaire
par rapport aux tarifs actuellement en vigueur et, pour
Paris-Le Bourget, par une augmentation moyenne de + 2,5 %.
Mise en service du parc solaire
de Caveirac dans le cadre de la politique d'achat d'énergie
d'Aéroport de Paris
Pleinement engagé dans la baisse de ses
émissions de CO2 le Groupe ADP a intégré dans sa feuille de route
2025 Pioneers (voir communiqué du 16 février 2022) l’amélioration
de l'efficacité énergétique, la réduction et la maîtrise des
consommations d'énergie et le développement des énergies
renouvelables.
Le corporate Power Purchase Agreement (PPA)12
signé en 2020 par Aéroports de Paris (voir communiqué de presse
du 5 février 2020) a permis au développeur retenu
(Urbasolar) de poursuivre le développement des 3 parcs solaires
photovoltaïques dédiés à Aéroports de Paris. La mise en service du
parc solaire de Caveirac (département du Gard)
a eu lieu le 29 septembre. Les deux autres parcs,
situés dans les départements du Var et de la Charente, devraient
être mis en service à partir de 2023.
Ces 3 parcs produiront environ 45 GWh/an,
couvrant ainsi 10 % de la consommation électrique des plateformes
parisiennes pré-Covid. Le Groupe ADP s’est engagé à acheter en
intégralité de la production d’électricité de ces parcs pendant
21 ans, ce qui contribue à la maîtrise des coûts d'achat
d'électricité.
Cet approvisionnement électrique s'insère dans
la politique de maîtrise des coûts énergétiques d'Aéroports de
Paris au titre de laquelle la société a contractuellement sécurisé,
dès 2020, le prix d'achat de sa consommation d'électricité et de
gaz jusqu'en décembre 2023. Aéroports de Paris travaille
actuellement à la préparation de la nouvelle politique d'achat
d'énergie qui sera déployée pour les besoins des années 2024 et
suivantes, dans un contexte où la poursuite exogène de la hausse
des prix d'énergie ou leur stagnation en 2023 pourrait avoir un
impact négatif sur les charges opérationnelles du Groupe au-delà de
202313. Il est rappelé que les achats d'électricité et de gaz et
autres combustibles s'élevaient à 51,4 millions d'euros en 2021
soit 2,4% des charges opérationnelles courantes du groupe (2 982,3
millions d'euros en 2021) ; au premier semestre 2022, elles
représentaient 2,2% des charges opérationnelles courantes du groupe
(1 367,4 millions d'euros au premiers semestre 2022).
Enfin, en ligne avec le plan de sobriété
énergétique présenté par le gouvernement français le 6 octobre, le
Groupe ADP s'est engagé à contribuer à l'effort national, tout en
poursuivant son action de décarbonation sur le moyen et le long
terme.
Evolution du chiffre d'affaires par segment
Activités aéronautiques – Plateformes
franciliennes
(en millions d'euros) |
9M 2022 |
9M 2021 |
Var. 2022/2021 |
Chiffre d'affaires |
1 224 |
687 |
+ 537 M€ |
+ 78,1 % |
Redevances aéronautiques |
734 |
341 |
+ 393 M€ |
+ 115,4 % |
Redevances passagers |
448 |
167 |
+ 281 M€ |
+ 167,7 % |
Redevances atterrissage |
172 |
99 |
+ 72 M€ |
+ 72,9 % |
Redevances stationnement |
114 |
74 |
+ 40 M€ |
+ 54,4 % |
Redevances spécialisées |
149 |
67 |
+ 82 M€ |
+ 121,1 % |
Revenus liés à la sûreté et à la sécurité aéro. |
316 |
255 |
+ 61 M€ |
+ 24,0 % |
Autres produits |
24 |
24 |
- |
- |
Au 30 septembre 2022, le chiffre
d'affaires du segment Activités aéronautiques, qui
correspond aux seules activités aéroportuaires assurées par
Aéroports de Paris en tant que gestionnaire des plateformes
parisiennes, est en hausse de + 78,1 % à 1
224 millions d'euros. Les revenus liés à la sûreté et à la
sécurité aéroportuaire étant déterminés par les coûts,
partiellement fixes, de ces activités, le chiffre d'affaires croît
dans une moindre proportion que le trafic de passagers.
Le produit des redevances
aéronautiques (redevances par passager, d'atterrissage et
de stationnement) a augmenté de + 115,4 %, à 734
millions d'euros du fait de :
- la hausse de + 167,7 % du produit de la redevance
par passager, liée à la hausse du trafic passagers (+
142,6 %) ;
- la hausse de + 72,9 % du produit de la redevance
d'atterrissage, liée à la hausse des mouvements
d'avions (+ 80,3 %) ;
- la hausse de + 54,4 % du produit de la redevance de
stationnement.
Le produit des redevances
spécialisées est en hausse de 121,1 %, à 149
millions d'euros, liée à la hausse du trafic passagers.
Les revenus liés aux activités de sûreté
et à la sécurité aéroportuaires sont en hausse de 24,0 %,
à 316 millions d'euros.
Les autres produits,
constitués notamment de refacturations à la Direction des Services
de la Navigation Aérienne, de locations liées
à l'exploitation des aérogares et d'autres prestations de
travaux réalisées pour des tiers,
sont stables, à 24 millions d'euros.
Commerces et services –
Plateformes franciliennes
(en millions d'euros) |
9M 2022 |
9M 2021 |
Var. 2022/2021 |
Chiffre d'affaires |
1 020 |
534 |
+ 486 M€ |
+ 91,0 % |
Activités commerciales |
643 |
258 |
+ 385 M€ |
+ 148,9 % |
Société de Distribution Aéroportuaire |
438 |
186 |
+ 252 M€ |
+ 135,2 % |
Relay@ADP |
70 |
21 |
+ 48 M€ |
+ 226,3 % |
Autres Boutiques et Bars et Restaurants |
54 |
21 |
+ 33 M€ |
+ 154,9 % |
Publicité |
23 |
11 |
+ 12 M€ |
+ 107,6 % |
Autres produits |
57 |
18 |
+ 39 M€ |
+ 217,8 % |
Parcs et accès |
110 |
60 |
+ 50 M€ |
+ 82,9 % |
Prestations industrielles |
114 |
95 |
+ 19 M€ |
+ 20,1 % |
Recettes locatives |
104 |
90 |
+ 14 M€ |
+ 15,6 % |
Autres produits |
49 |
31 |
+ 18 M€ |
+ 59,9 % |
Au 30 septembre 2022, le chiffre
d'affaires du segment Commerces et services, qui se
rapporte aux seules activités parisiennes, est en hausse
de 91,0 %, à 1 020 millions d'euros.
Le chiffre d'affaires des activités
commerciales se compose des revenus perçus côté pistes et
côté ville sur les boutiques, les bars et restaurants, les
activités banques et change et les loueurs de voitures ainsi que le
chiffre d'affaires lié à la publicité.
Au 30 septembre 2022, le chiffre d'affaires des
activités commerciales est en hausse de 148,9 %,
à 643 millions d'euros, dont Société de
Distribution Aéroportuaire, en hausse de 135,2 %, à 438 millions
d'euros et Relay@ADP, en hausse de 226,3 %, à 70
millions d'euros, du fait de la hausse de la fréquentation et
du nombre de points de ventes ouverts par rapport
à la même période en 2021.
Le chiffre d'affaires des
parkings est en hausse de 82,9 %, à 110
millions d'euros.
Le chiffre d'affaires des
prestations industrielles (fourniture
d’électricité et d’eau) est en hausse de 20,1 %,
à 114 millions d'euros.
Le produit des recettes
locatives (locations de locaux en aérogares) est en hausse
de 15,6 %, à 104 millions d'euros.
Les recettes des autres
produits (essentiellement constitués de prestations
internes) sont en hausse de 59,9 %,
à 49 millions d'euros.
Immobilier – Plateformes franciliennes
(en millions d'euros) |
9M 2022 |
9M 2021 |
Var. 2022/2021 |
Chiffre d'affaires |
225 |
210 |
+ 14 M€ |
+ 6,7 % |
Chiffre
d'affaires externe |
190 |
173 |
+ 16 M€ |
+ 9,5 % |
Terrains |
91 |
83 |
+ 8 M€ |
+ 9,6 % |
Bâtiments |
64 |
56 |
+ 8 M€ |
+ 13,8 % |
Autres |
35 |
34 |
+ 1 M€ |
+ 2,1 % |
Chiffre
d'affaires interne |
35 |
37 |
- 2 M€ |
- 6,3 % |
Au 30 septembre 2022, le chiffre
d'affaires du segment Immobilier, qui se rapporte aux
seules activités parisiennes, est en hausse de 6,7 %,
à 225 millions d'euros.
Le chiffre d'affaires
externe, réalisé avec des tiers, s'établit à 190 millions
d'euros. Il est en hausse de 9,5 % du fait notamment de la reprise
en pleine propriété d'immeubles sur les plateformes parisiennes en
2021, ainsi qu'à un effet de périmètre concernant certaines aires
cargo.
International et développements
aéroportuaires
(en millions d'euros) |
9M 2022 |
9M 202114 |
Var. 2022/2021 |
Chiffre d'affaires |
978 |
488 |
+ 489 M€ |
+ 100,2 % |
ADP
International |
215 |
130 |
+ 85 M€ |
+ 65,7 % |
dont AIG |
191 |
106 |
+ 86 M€ |
+ 81,3 % |
dont ADP Ingénierie |
17 |
18 |
- 1 M€ |
- 5,2 % |
TAV Airports |
750 |
353 |
+ 397 M€ |
+ 112,6 % |
Société de Distribution Aéroportuaire Croatie |
11 |
5 |
+ 6 M€ |
+ 143,6 % |
Au 30 septembre 2022, le chiffre
d’affaires du segment International et développements
aéroportuaires s'élève
à 978 millions d'euros, en hausse de 100,2 % par
rapport aux 9 premiers mois de 2021, du fait principalement de la
hausse du chiffre d'affaires de TAV Airports
et d'AIG.
Le chiffre d'affaires d'AIG est
en hausse de 81,3 %, à 191 millions d'euros, tiré par l'effet de
la hausse de 89,6 % du trafic enregistrée
à Amman sur l'ensemble des revenus, notamment le produit des
redevances aéronautiques, en hausse de 68 millions
d'euros.
Le chiffre d'affaires de TAV
Airports est en hausse de 112,6 %, à 750 millions d'euros.
Il intègre depuis le 1er mai 2021 le chiffre d'affaires de
l'aéroport d'Almaty au Kazakhstan, soit 229 millions d'euros au
cours des 9 premiers mois de l'année 2022. Hors intégration
d'Almaty, le chiffre d'affaires de TAV Airports serait en hausse de
76,0 %, à 520 millions d'euros, du fait de :
- la reprise du trafic passagers dans les aéroports gérés par TAV
Airports, notamment en Géorgie15, pour 31 millions d'euros, à
Izmir pour 26 millions d'euros et à Bodrum pour 14 millions d'euros
;
- la bonne performance des sociétés de services de TAV Airports :
- Havas (société spécialisée dans l'assistance en escale), pour
42 millions d'euros, dont l'activité est tirée par un
accroissement du nombre de vols servis ;
- BTA (société spécialisée dans les bars
et restaurants) pour 39 millions d'euros en raison de la
hausse de la fréquentation des aéroports d'implantation
;
- TAV IT pour 27 millions d'euros, en raison de la réalisation de
nouveaux projets.
Autres activités
(en millions d'euros) |
9M 2022 |
9M 2021 |
Var. 2022/2021 |
Produits |
122 |
122 |
- |
- |
dont Hub One |
116 |
114 |
+ 2 M€ |
+ 1,4 % |
Au 30 septembre 2022, les produits
du segment Autres activités sont stables, à 122
millions d'euros.
Le chiffre d'affaires d'Hub One, s'établit en
hausse de 1,4 % à 116 millions d'euros.
Faits marquants de l'année 2022 intervenus depuis la
publication des résultats semestriels 2022, le 28 juillet
2022
Evolution du trafic sur les 9 premiers mois de
l'année 2022
- Situation des aéroports du groupe :
|
Statut au 30 Septembre 2022 |
Trafic (Mpax) |
Variation 9M 2022 / 9M
2021(en %) |
Niveau par rapport à 201916 |
Paris Aéroport(CDG+ORY) |
Ouverts aux vols commerciaux domestiques et internationaux.
Paris-CDG : Terminal 1 fermé depuis le 30 mars 2020 |
63,8 |
+ 142,6 % |
77,2 % |
Zagreb |
Ouvert aux vols commerciaux domestiques et internationaux. |
2,3 |
+ 162,3 % |
87,7 % |
Jeddah-Hajj |
Ouvert aux vols commerciaux domestiques et internationaux. |
1,1 |
+ 100,0 % |
19,1 % |
Amman |
Ouvert aux vols commerciaux domestiques et internationaux. |
5,8 |
+ 89,6 % |
84,4 % |
Conakry |
Ouvert aux vols commerciaux internationaux. |
0,5 |
+ 40,5 % |
105,8 % |
Santiago du Chili |
Ouvert aux vols commerciaux domestiques et internationaux |
13,4 |
+ 124,4 % |
71,6 % |
Madagascar(Antananarivo et Nosy Be) |
Ouverts aux vols commerciaux domestiques et internationaux |
0,5 |
+ 533,7 % |
94,8 % |
New Delhi –GMR Airports |
Ouvert aux vols commerciaux domestiques et internationaux |
42,2 |
+ 80,5 % |
84,6 % |
Hyderabad –GMR Airports |
Ouvert aux vols commerciaux domestiques et internationaux |
13,6 |
+ 78,2 % |
83,4 % |
Cebu – GMR Airports |
Ouvert aux vols commerciaux domestiques et internationaux,
restrictions locales. |
3,7 |
+ 384,4 % |
38,7 % |
Almaty – TAV Airports |
Ouvert aux vols commerciaux domestiques et internationaux. |
5,2 |
+ 17,2 % |
108,5 % |
Antalya – TAV Airports |
Ouvert aux vols commerciaux domestiques et internationaux. |
24,8 |
+ 52,7 % |
84,7 % |
Ankara – TAV Airports |
Ouvert aux vols commerciaux domestiques et internationaux. |
6,4 |
+ 27,3 % |
60,2 % |
Izmir – TAV Airports |
Ouvert aux vols commerciaux domestiques et internationaux. |
7,6 |
+ 39,5 % |
79,7 % |
Autres plateformes –TAV Airports17 |
Ouvertes aux vols commerciaux domestiques et internationaux, des
restrictions locales pouvant s'appliquer selon les
plateformes. |
2,0 |
+ 344,8 % |
28,7 % |
TOTAL GROUPE |
- |
204,7 |
+ 92,4
% |
76,6 % |
|
Trafic passagers 9M 2022 |
Var. 9M 2022 / 9M 2021 |
Niveau par rapport au 9M
2019 |
Paris
Aéroport |
63,8 |
142,6 % |
77,2 % |
Paris-Charles de Gaulle |
42,2 |
162 % |
72,8 % |
Paris-Orly |
21,6 |
111,9 % |
87,6 % |
TAV
Airports |
60,2 |
54,9 % |
78,9 % |
GMR
Airports |
59,5 |
87,2 % |
78,6 % |
Amman |
5,8 |
89,6 % |
84,4 % |
Santiago du
Chili |
13,4 |
124,4 % |
71,6 % |
Autres
aéroports(18) |
2,0 |
344,8 % |
28,7 % |
Groupe ADP(19) |
204,7 |
92,4 % |
76,6 % |
- Répartition géographique du trafic à Paris Aéroport
:
Segment |
Trafic passagers 9M 2022 |
Var. 9M 2022/9M 2021 (en passagers) |
Part dans le trafic total
9M 2022 |
Niveau par rapport au 9M
2019 |
France métropolitaine |
9 371 670 |
+ 3 673 684 |
14,7 % |
76,4 % |
Europe |
29 163 967 |
+ 18 217 140 |
45,7 % |
80,1 % |
Autre
international |
25 290 897 |
+ 15 624 495 |
39,6 % |
74,3 % |
dont |
|
|
|
|
Afrique |
7 911 376 |
+ 4 228 132 |
12,4 % |
85,5 % |
Amérique du Nord |
7 192 112 |
+ 5 344 999 |
11,3 % |
79,0 % |
Amérique Latine |
1 876 794 |
+ 1 294 346 |
2,9 % |
73,5 % |
Moyen Orient |
3 344 897 |
+ 2 195 020 |
5,2 % |
78,6 % |
Asie-Pacifique |
1 475 271 |
+ 1 056 916 |
2,3 % |
28,0 % |
DROM-COM |
3 490 447 |
+ 1 505 082 |
5,5 % |
97,2 % |
Total Paris Aéroport |
63 826 534 |
+ 37 515 319 |
100 % |
77,2 % |
Hypothèses de trafic, prévisions et
objectifs 2022-2025
Dans le cadre de la feuille de route stratégique
2025 Pioneers communiquée le 16 février 2022, le Groupe ADP a
énoncé des objectifs à horizon 2025. Ces derniers ont été bâtis sur
des hypothèses d'absence de nouvelles restrictions ou fermetures
d'aéroports liés à la crise sanitaire, de stabilité du modèle
économique à Paris et d'absence de volatilité anormalement élevée
en matière de taux de change et de taux d'inflation. Ils ont
par ailleurs été construits sur la base du périmètre de
consolidation à fin 2021, sans hypothèse d'évolution à horizon
2025.
Prenant en compte le volume de trafic enregistré
au 1er semestre, le groupe a révisé dans le communiqué
du 18 juillet 2022, ses hypothèses pour 2022 de la
manière suivante :
- Groupe ADP : trafic compris entre 74 et 84 % du niveau de 2019
(contre 70 à 80 % de 2019 dans le communiqué du 16 février
2022)
- Paris Aéroport : trafic compris entre 72 et 82 % du niveau de
2019 (contre 65 à 75 % de 2019 dans le communiqué du 16février
2022)
Sur cette base, à la lumière des résultats du
1er semestre 2022 et tout en tenant compte de l'évolution des
indicateurs macro-économiques (taux de change, inflation, prix de
l'énergie), le groupe a mis à jour le 27 juillet 2022 (voir
communiqué du même jour) certaines de ses prévisions pour 2022 et
2023, de la manière suivante :
- fourchette cible de marge d'EBITDA réhaussée de 2 points pour
2022 et 2023, soit 32 % à 37 % du chiffre d'affaires (contre 30 à
35 % dans le communiqué du 16 février 2022) ;
- ratio d'endettement cible abaissé à 5,5 à 6,5 fois l'EBITDA
pour l’année 2022 (contre 6 à 7 fois l'EBITDA
dans le communiqué du 16 février 2022).
Tenant compte du trafic
passagers et des résultats enregistrés durant les neuf premiers
mois de 2022, ainsi que de l'évolution des
indicateurs macro-économiques (taux de change, inflation, prix de
l'énergie), le Groupe ADP procède à une nouvelle
amélioration de ses prévisions de trafic et financières pour
l'année 2022, signalée en vert dans le tableau ci-après. Tous
autres objectifs 2022-2025 sont maintenus. Les hypothèses de trafic
et objectifs 2023 – 2025 sont rappelés page 11.
Il est précisé que toute nouvelle évolution par
rapport aux hypothèses sur lesquelles reposent les objectifs du
groupe pourrait avoir des effets sur le volume de trafic et
les indicateurs financiers 2025 Pioneers.
Prévisions 2022
|
Prévisions 2022 telles qu'établies
le 16 février 202220 |
Prévisions 2022 en date du 27 juillet
202221 |
Prévisions 2022 à ce jour |
Trafic du Groupe22en % du trafic de 2019 |
70 % - 80 % |
74 % - 84 % |
77 % - 83 % |
Trafic à Paris Aéroporten % du trafic de 2019 |
65 % - 75 % |
72 % - 82 % |
78 % - 82 % |
Marge d'EBITDAen % du chiffre d'affaires |
30 % - 35 % |
32 % - 37 % |
> 34,5 % |
Résultat net part du groupeen millions
d'euros |
Positif |
Positif |
Positif |
Investissements Groupe (ADP SA et
filiales)23(hors invest. financier) |
1 milliard d'euros par an en moyenne entre 2022 et 2025 |
1 milliard d'euros par an en moyenne entre 2022 et 2025 |
1 milliard d'euros par an en moyenne
entre 2022 et 2025 |
Investissements ADP SA23(hors
invest. financier, régulé / non régulé) |
550 M€ – 600 M€ |
550 M€ – 600 M€ |
500 M€ – 550 M€ |
Ratio Dette financière nette / EBITDA24 |
6.0x – 7.0x |
5.5x – 6.5x |
5.0x - 5.5x |
Dividendesen % du RNPG |
Taux de distribution de 60 %Plancher à 1€/action(pour distribution
en 2023) |
Taux de distribution de 60 %Plancher à 1€/action (pour distribution
en 2023) |
Taux de distribution de 60 %Plancher à 1€/action (pour distribution
en 2023) |
Hypothèses de trafic et objectifs 2023-2025
|
2023 |
2024 |
2025 |
Trafic du Groupe25en % du trafic de 2019 |
Retour au niveau de trafic de 2019 entre 2023 et 2024 |
- |
Trafic à Paris Aéroporten % du trafic de 2019 |
85 % - 95 % |
90 % - 100 % |
95 % - 105 % |
Retour au niveau de trafic de 2019 entre 2024 et 2026,au-delà du
niveau de 2019 à partir de 2026 |
CA / Pax Extime à Paris26en euros |
- |
- |
27,5 € |
Charges courantes ADP SA par passager, en € |
- |
16 € - 18 € / pax |
Croissance de l'EBITDAgroupe, par rapport à
2019 |
- |
Retour au niveau de 2019, soit un EBITDA supérieur ou égal à 1
772 M€ |
- |
Marge d'EBITDAen % du chiffre d'affaires |
Compris entre 32 % et 37 % |
Compris entre 35 % et 40 % |
Résultat net part du groupeen millions
d'euros |
Positif |
Investissements Groupe (ADP SA et filiales)27(hors
invest. financier) |
1 milliard d'euros par an en moyenne entre 2022 et 2025 à l’échelle
du Groupe |
Investissements ADP SA27(hors
invest. financier, régulé / non régulé) |
750 M€ - 800 M€ |
650 M€ - 750 M€ |
800 M€ – 900 M€ |
Ratio Dette financière nette / EBITDA |
- |
- |
4.5x – 5x |
Dividendesen % du RNPGdus au titre de l'année
N-1 |
Taux de distribution de 60 %Plancher à 1€/action |
Taux de distribution de 60 %Plancher à 3€/action |
Prochains évènements
- Jeudi 17 novembre 2022 : Trafic du mois d'octobre 2022
- Prochaine publication de trafic :
- Une conférence téléphonique (en anglais) se tiendra ce jour à
8h30 (CET) et sera retransmise en
direct sur notre site internet. La présentation
est disponible sur le site internet : finance.groupeadp.fr
- Audiocast disponible sur notre site internet : Webcast en
anglais
- Ecoute en directe
- Depuis la France : + 33 (0) 1 70 37 71
66
- Depuis les Etats-Unis : +1 212 999
6659
- Depuis l'international : +44 (0) 330 551
0200
- Mot de passe : ADP
- Prochaine publication des résultats :
- 16 février 2023 : Résultats annuels 2022
Déclarations prospectives
Ce communiqué ne constitue pas une offre de
vente de valeurs mobilières aux Etats-Unis ou dans tout autre
pays.Des informations prospectives (y compris, le cas échéant, des
prévisions et des objectifs) sont inclues dans cette présentation.
Ces informations prospectives sont fondées sur des données,
hypothèses et estimations considérées comme raisonnables
à la date de diffusion du présent document mais qui
peuvent cependant s'avérer inexactes et sont, en tout état de
cause, sujettes à des risques. Il n'existe donc aucune certitude
que les évènements prévus auront lieu ou que les résultats attendus
seront effectivement obtenus. Des informations détaillées sur ces
risques potentiels et incertitudes susceptibles d'entrainer
des différences entre les résultats envisagés et ceux
effectivement obtenus sont disponibles dans le document
d'enregistrement universel déposé auprès de l'autorité française
des marchés financiers le 14 avril 2022 sous le numéro D.22‑0299 et
l'amendement déposé auprès de l'AMF le 1er juillet 2022 sous le
numéro 22-0299-A01. Ces documents sont consultables en ligne sur le
site internet de l’AMF à l’adresse www.amf-france.org ou celui
d’Aéroports de paris à l’adresse
www.parisaeroports.fr.Aéroports de Paris ne s’engage pas et n'a pas
l'obligation de mettre à jour les informations de nature
prévisionnelle contenues dans ce document pour refléter les faits
et circonstances postérieurs à la date de cette présentation.
Définitions
La définition et le calcul des indicateurs
alternatifs de performance (IAP) ainsi que la segmentation des
activités du groupe présentés dans ce communiqué sont publiés
intégralement dans le document d’enregistrement universel du
Groupe. Il est disponible sur le site internet du Groupe :
https://www.parisaeroport.fr/groupe/finances/information-reglementee-amf.
Contacts Relations Investisseurs :
Cécile Combeau, Eliott Roch - +33 1 74 25 31 33 -
invest@adp.frContact Presse :
Justine Léger, responsable du Pôle Médias et
Réputation +33 1 74 25 23 23
Le Groupe ADP aménage et exploite des
plateformes aéroportuaires parmi lesquelles Paris-Charles de
Gaulle, Paris-Orly et Paris-Le Bourget.
En 2021, le groupe a accueilli sous sa marque Paris
Aéroport 41,9 millions de passagers sur Paris-Charles de Gaulle et
Paris-Orly, 2,1 millions de tonnes de fret et de courrier
et près de 118,1 millions de passagers au travers d'aéroports gérés
à l'étranger. Bénéficiant d'une situation géographique
exceptionnelle et d'une forte zone de chalandise, le groupe
poursuit une stratégie de développement de ses capacités d'accueil
et d'amélioration de sa qualité de services et entend
développer les commerces et l'immobilier. En 2021, le chiffre
d'affaires du groupe s'est élevé à 2 777 millions d'euros et le
résultat net part du groupe à - 248 millions d'euros.Aéroports de
Paris SA au capital de 296 881 806 euros. Siège social : 1 rue de
France, Tremblay-en-France 93290. RCS Bobigny 552 016 628.
groupeadp.fr
1 Ce document est établi volontairement par
Aéroports de Paris. Voir l'article 10 de la position-recommandation
de l'AMF – Guide de l'information périodique des sociétés cotées
(DOC-2016-05, modifié le 29 avril 2021).
2 Voir paragraphe "Hypothèses de trafic,
prévisions et objectifs 2022-2025" en pages 10 et 11 du présent
communiqué.
3 Hors débouclage des participations croisées
avec Royal Schiphol Group (RSG) pouvant intervenir à tout moment,
en une ou plusieurs fois et au plus tard fin mai 2023 - voir
communiqué du 16 février 2022, concernant le processus de
débouclage des participations croisées avec RSG.
4 Les comptes de la société de gestion de
l'aéroport d'Almaty ont été inclus dans les comptes consolidés de
TAV Airports à compter de mai 2021 (sur l'acquisition
de la société de gestion de l'aéroport d'Almaty, voir la
section 5.1.6 du Document d'Enregistrement Universel 2021).
5 Avant éliminations inter-segment, voir en page
2 du présent communiqué pour le détail du chiffre d'affaires
consolidé.
6 Chiffre d’affaires par passager dans les
activités en zone réservée : Boutiques, bars & restaurants,
bureaux de change & détaxe, salons commerciaux, accueils VIP,
publicité et autres services payants en zone réservée.
7 Voir paragraphe "Hypothèses de trafic,
prévisions et objectifs 2022-2025" en pages 10 et 11 du présent
communiqué.
8 Hors débouclage des participations croisées
avec Royal Schiphol Group (RSG) pouvant intervenir à tout moment,
et au plus tard fin mai 2023 – voir communiqué du 16 février
2022, concernant le processus de débouclage des participations
croisées avec RSG
9 Les comptes de la société de gestion de
l'aéroport d'Almaty ont été inclus dans les comptes consolidés de
TAV Airports à compter de mai 2021 (sur l'acquisition de la société
de gestion de l'aéroport d'Almaty, voir la section 5.1.6 du
Document d'Enregistrement Universel 2021).
10 Le trafic groupe est comptabilisé à périmètre
constant, retraité des évolutions suivantes : prise en compte du
trafic des aéroports de Delhi, d'Hyderabad, de Mactan-Cebu et
d'Almaty, et non prise en compte du trafic de l'aéroport de
Maurice, du fait de l'arrivée à terme du contrat d'assistance
technique (TSA) le 31 décembre 2021.
11 Incluant les aéroports d'Almaty et de
Zagreb.
12 Contrat d’approvisionnement direct auprès
d’un producteur d’énergie renouvelable.
13 Voir page 9 du présent communiqué "
Hypothèses de trafic, prévisions et objectifs 2022-2025".
14 Les comptes de la société de gestion de
l'aéroport d'Almaty ont été inclus dans les comptes consolidés de
TAV Airports à compter de mai 2021 (sur l'acquisition de la
société de gestion de l'aéroport d'Almaty, voir la section 5.1.6 du
Document d'Enregistrement Universel 2021).
15 TAV Tbilisi et Batumi Airport LLC.
16 Le trafic du groupe intègre le trafic des
aéroports de Delhi International Airport Limited (DIAL), Hyderabad
International Airport Limited (GHIAL), Mactan-Cebu International
Airport et Almaty International Airport à compter du 1er janvier
2019. En raison de l'arrivée à terme le 31 décembre 2021
du contrat d'assistance technique (TSA) relatif à l'aéroport
de Maurice, le trafic de l'aéroport de Maurice n'est plus pris en
compte.
17 Turquie (Milas-Bodrum & Gazipaşa),
Croatie (Zagreb), Arabie Saoudite (Médine), Tunisie (Monastir &
Enfidha), Géorgie (Tbilissi & Batumi),
Macédoine du Nord (Skopje & Ohrid).
18 Inclut le trafic des aéroports suivants
: Jeddah-Hajj (JED), Antananarivo (TNR), Nosy Be (NOS), et Conakry
(CKY).
19 Le trafic du groupe intègre le trafic des
aéroports de Delhi International Airport Limited (DIAL), Hyderabad
International Airport Limited (GHIAL), Mactan‑Cebu International
Airport et Almaty International Airport à compter du 1er janvier
2019. Suite au non-renouvellement au 31 décembre 2021 du contrat
d'assistance technique (TSA) relatif à l'aéroport de Maurice,
le trafic du groupe n'inclut plus le trafic de l'aéroport de
Maurice.
20 Voir le communiqué des résultats annuels
2021, publié le 16 février 2022.
21 Voir le communiqué des résultats semestriels
2022, publié le 27 juillet 2022.
22 Le trafic du groupe intègre le trafic des
aéroports de Delhi International Airport Limited (DIAL), Hyderabad
International Airport Limited (GHIAL), Mactan‑Cebu International
Airport et Almaty International Airport à compter du 1er janvier
2019. Suite au non-renouvellement au 31 décembre 2021 du contrat
d'assistance technique (TSA) relatif à l'aéroport de Maurice, le
trafic du groupe n'inclut plus le trafic de l'aéroport de
Maurice.
23 En euros constants.
24 Hors débouclage des participations croisées
avec Royal Schiphol Group – voir communiqué du 16 février 2022
25 Le trafic du groupe intègre le trafic des
aéroports de Delhi International Airport Limited (DIAL), Hyderabad
International Airport Limited (GHIAL), Mactan‑Cebu International
Airport et Almaty International Airport à compter du 1er janvier
2019. Suite au non-renouvellement au 31 décembre 2021 du contrat
d'assistance technique (TSA) relatif à l'aéroport de Maurice, le
trafic du groupe n'inclut plus le trafic de l'aéroport de
Maurice.
26 CA / Pax Extime : Chiffre d’affaires par
passager dans les activités en zone réservée : Boutiques, bars
& restaurants, bureaux de change & détaxe, salons
commerciaux, accueils VIP, publicité et autres services payants en
zone réservée.
27 En euros constants.
- Aéroport de Paris SA - Chiffre d'affaires pour les neuf
premiers mois de 2022
ADP Promesses (EU:ADP)
Historical Stock Chart
Von Jun 2024 bis Jul 2024
ADP Promesses (EU:ADP)
Historical Stock Chart
Von Jul 2023 bis Jul 2024