Deutsche EuroShop: Wiederaufschwung des operativen Geschäfts
im Geschäftsjahr 2023
- Steigende Kundenzahlen und Mieterumsätze
- Anteilserwerbe fördern das Ergebniswachstum
- Positive Einmaleffekte aus dem operativen Geschäft
- Abwertungen des Immobilienportfolios durch gestiegene
Zinsen
- Wiedereinführung einer vollständigen Guidance
Hamburg, 19. März 2024 – Die Shoppingcenter-Investorin Deutsche
EuroShop hat am Abend die vorläufigen und noch untestierten
Ergebnisse des Geschäftsjahres 2023 bekannt gegeben.
"Wir konnten 2023 ein deutliches Wachstum verzeichnen, sowohl in
operativer Hinsicht als auch in Bezug auf unser
Investmentportfolio. Die Kundenfrequenzen und die Umsätze unserer
Mieter setzten ihre Erholung fort. Im Vergleich zu 2022 besuchten
5,7 % mehr Menschen unsere Shoppingcenter und unsere Mieter
steigerten ihre Handelsumsätze um 8,6 %", erläutert Vorstand
Hans-Peter Kneip. „Zusätzlich zu dieser Erholung im
Bestandsportfolio trugen auch die zu Beginn des Jahres getätigten
Zukäufe von Anteilen an sechs Shoppingcentern positiv zu unseren
Erfolgskennzahlen bei.“
Die Shoppingcenter-AG konnte das operative Ergebnis steigern,
während das Konzernergebnis aufgrund des schwächeren
Bewertungsergebnisses infolge des Zinsanstiegs zurückging. Die
Bilanz bleibt solide und die Finanzierung ist langfristig
gesichert.
Um die Vergleichbarkeit zu verbessern, beziehen sich die Angaben
für das Jahr 2022 auf einen Pro-forma-Konzern. Dabei wird
angenommen, dass der Erwerb der zusätzlichen Anteile an sechs
Objektgesellschaften bereits zu Beginn des Jahres 2022
stattgefunden hätte:
Die Deutsche EuroShop verzeichnete eine leichte Steigerung der
Umsatzerlöse auf 273,3 Mio. € (+3,2 %, like-for-like). Das Ergebnis
vor Zinsen und Steuern (EBIT) lag mit 212,7 Mio. € um 9,5 % über
dem Vorjahresniveau, während das Ergebnis vor Steuern (EBT) ohne
Bewertungsergebnis um 13,3 % auf 169,5 Mio. € stieg.
Hans-Peter Kneip kommentiert diese deutlichen Verbesserungen wie
folgt: "Wir konnten 2023 mit den Nebenkostenabrechnungen
Rückstellungen auflösen, die 2020 und 2021 coronabedingt für nicht
umlegbare Nebenkosten und Instandhaltungen gebildet wurden. Auch
zeigte sich, dass Wertberichtigungen auf Forderungen nicht in der
gebildeten Höhe erforderlich waren, so dass diese ebenfalls
teilweise wieder aufgelöst werden konnten. Dies führte zu einem
einmaligen Sondereffekt bei den sonstigen betrieblichen Erträgen in
Höhe von ca. 15 Mio. €.“
Die Stabilisierung der Zinsen auf höherem Niveau hat sich im
Berichtsjahr 2023 negativ auf die Bewertung des Immobilienvermögens
des Konzerns (IAS 40) ausgewirkt und resultierte in einem
Bewertungsverlust von 209,1 Mio. € (2022: -116,7 Mio. €). Im
Durchschnitt wurden die Konzernimmobilien nach Berücksichtigung der
laufenden Investitionen um 4,2 % abgewertet (2022: -3,0 %). Die
Kennzahl „Netto-Sachanlagevermögen nach EPRA“ (EPRA NTA) sank um
8,5 % auf 31,58 € je Aktie. Der Vermietungsstand lag zum Jahresende
auch aufgrund temporärer Leerstände im Rahmen von größeren
Umstrukturierungsmaßnahmen bei 93,3 % (2022: 94,3 %).
Durch das negative Bewertungsergebnis ergab sich, nach einem
Konzerngewinn im Vorjahr von 30,4 Mio. €, für 2023 ein
Konzernverlust von 38,3 Mio. €. Das Ergebnis je Aktie belief sich
auf -0,51 € (2022: 0,40 €). Die EPRA Earnings, welche das
Bewertungsergebnis ausklammern, haben sich auf 172,4 Mio. € bzw.
auf 2,29 € je Aktie (pro forma: +15,4 %) erhöht. Die Funds from
Operations (FFO) stiegen um 14,5 % auf 171,3 Mio. € bzw. 2,28 € je
Aktie.
Für das Geschäftsjahr 2024 veröffentlicht das Management wieder
eine komplette Guidance für die vier wichtigsten Kennzahlen, wie
sie bis Ausbruch der Pandemie stets gegeben wurde:
- Umsatz: 268 bis 274 Mio. €
- EBIT: 204 bis 210 Mio. €
- EBT ohne Bewertungsergebnis: 149 bis 155 Mio. €
- FFO: 146 bis 152 Mio. € bzw. 1,91 bis 1,99 € je Aktie
Die Deutsche EuroShop wird ihre endgültigen und testierten
Ergebnisse sowie den Dividendenvorschlag mit dem Geschäftsbericht
am 26. April 2024 veröffentlichen.
Internet-Übertragung der Telefonkonferenz
Die Deutsche EuroShop überträgt am Mittwoch, 20. März 2024 um
10:00 Uhr ihre englischsprachige Telefonkonferenz live als Webcast
im Internet unter www.deutsche-euroshop.de/ir
Deutsche EuroShop – Die Shoppingcenter-AG
Die Deutsche EuroShop ist Deutschlands einzige
Aktiengesellschaft, die ausschließlich in Shoppingcenter an
erstklassigen Standorten investiert. Das Unternehmen ist zurzeit an
21 Einkaufscentern in Deutschland, Österreich, Polen, Tschechien
und Ungarn beteiligt. Zum Portfolio gehören u. a. das
Main-Taunus-Zentrum bei Frankfurt, die Altmarkt-Galerie in Dresden
und die Galeria Baltycka in Danzig.
Wesentliche Konzernkennzahlen
in Mio. € |
|
01.01.-
31.12.2023 |
|
01.01.-
31.12.2022 |
|
+/- |
|
01.01.-
31.12.2022
(pro forma)7 |
|
+/- |
Umsatzerlöse |
|
273,3 |
|
212,8 |
|
28,4 % |
|
264,7 |
|
3,2 % |
Nettobetriebsergebnis (NOI) |
|
214,9 |
|
167,5 |
|
28,3 % |
|
208,0 |
|
3,3 % |
EBIT |
|
212,7 |
|
152,4 |
|
39,5 % |
|
194,2 |
|
9,5 % |
EBT (ohne Bewertungsergebnis1) |
|
169,5 |
|
130,2 |
|
30,2 % |
|
149,6 |
|
13,3 % |
EPRA2 Earnings |
|
172,4 |
|
129,6 |
|
33,0 % |
|
149,1 |
|
15,7 % |
FFO |
|
171,3 |
|
130,1 |
|
31,7 % |
|
149,6 |
|
14,5 % |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
in € |
|
01.01.-
31.12.2023 |
|
01.01.-
31.12.2022 |
|
+/- |
|
01.01.-
31.12.2022
(pro forma)7 |
|
+/- |
EPRA2 Earnings je
Aktie3 |
|
2,29 |
|
2,10 |
|
9,0 % |
|
1,98 |
|
15,4 % |
FFO je Aktie3 |
|
2,28 |
|
2,11 |
|
8,1 % |
|
1,99 |
|
14,5 % |
EPRA2 NTA je Aktie |
|
31,58 |
|
37,81 |
|
-16,5 % |
|
34,51 |
|
-8,5 % |
Gewichtete Anzahl der
ausgegebenen Stückaktien3 |
|
75.136.922 |
|
61.783.594 |
|
21,6 % |
|
75.136.922 |
|
0,0 % |
in Mio. € |
|
31.12.2023 |
|
31.12.2022 |
|
+/- |
|
31.12.2022
(pro forma)7 |
|
+/- |
Eigenkapital4 |
|
2.379,0 |
|
2.343,4 |
|
1,5 % |
|
2.623,0 |
|
-9,3 % |
Verbindlichkeiten |
|
2.081,2 |
|
1.864,7 |
|
11,6 % |
|
2.044,9 |
|
1,8 % |
Bilanzsumme |
|
4.460,2 |
|
4.208,1 |
|
6,0 % |
|
4.667,9 |
|
-4,4 % |
EPRA2 NTA |
|
2.414,4 |
|
2.335,9 |
|
3,4 % |
|
2.638,4 |
|
-8,5 % |
Eigenkapitalquote in %4 |
|
53,3 |
|
55,7 |
|
|
|
56,2 |
|
|
LTV-Verhältnis in %5, 8 |
|
33,2 |
|
30,2 |
|
|
|
29,9 |
|
|
EPRA2 LTV in %6, 8 |
|
34,8 |
|
33,5 |
|
|
|
31,9 |
|
|
Liquide Mittel |
|
336,1 |
|
334,9 |
|
3,4 % |
|
366,3 |
|
-8,2 % |
1 inklusive des Anteils, der auf die at-equity
bilanzierten Gemeinschaftsunternehmen und assoziierten Unternehmen
entfällt
2 European Public Real Estate Association
3 Die Anzahl der ausgegebenen Stückaktien für 2023
berücksichtigt zeitgewichtet die Anfang 2023 durchgeführte und am
3. Februar 2023 ins Handelsregister eingetragene Kapitalerhöhung
gegen Bar- und Sacheinlage, durch die sich die Anzahl der im Umlauf
befindlichen Aktien der Deutsche EuroShop AG von 61.783.594 auf
76.464.319 Stückaktien erhöht hat, sowie die bis zum 31. Dezember
2023 erworbenen 9.000 eigenen Aktien.
4 inklusive Fremdanteile am Eigenkapital
5 Loan to Value (LTV): Verhältnis
Nettofinanzverbindlichkeiten (Finanzverbindlichkeiten abzüglich
liquide Mittel) zu langfristigen Vermögenswerten (Investment
Properties und nach at-equity bilanzierte Finanzanlagen).
6 EPRA Loan to Value (EPRA LTV): Verhältnis
Nettoverschuldung (Finanzverbindlichkeiten und
Leasingverbindlichkeiten abzüglich liquider Mittel) zu
Immobilienvermögen (Investment Properties, Eigengenutzte
Immobilien, immaterielle Vermögenswerte und sonstige Vermögenswerte
(netto)). Dabei werden Nettoverschuldung und Immobilienvermögen auf
Basis des Konzernanteils an den Tochter- und
Gemeinschaftsunternehmen ermittelt.
7 Die angegeben Pro-forma-Zahlen beziehen sich auf
einen vergleichbaren Konzern, der unter der Annahme aufgestellt
wurde, dass der Erwerb der sechs Objektgesellschaften bereits
Anfang 2022 erfolgt wäre. Einmaleffekte, die sich aus dem Wechsel
der Konsolidierungsmethode und der Erstkonsolidierung ergeben,
wurden dabei nicht berücksichtigt. Ebenso wurden keine
Anschaffungsnebenkosten in den Pro-forma-Zahlen angesetzt. Zur
Verbesserung der Vergleichbarkeit wurde bei der Angabe der
wesentlichen Konzernkennzahlen je Aktie die gleiche gewichtete
Anzahl der ausgegebenen Stückaktien verwendet.
8 Der Ausweis der gewährten Mietanreize wurde im
Berichtsjahr geändert und wird jetzt innerhalb der Investment
Properties ausgewiesen. Zur besseren Vergleichbarkeit wurde das
Vorjahr angepasst.
Erläuterungen zu verwendeten Finanzkennzahlen sind abrufbar
unter
www.deutsche-euroshop.de/Investor-Relations/Service/Glossar
19.03.2024 CET/CEST Veröffentlichung einer Corporate
News/Finanznachricht, übermittelt durch EQS News - ein Service der
EQS Group AG.
Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber
verantwortlich.
Die EQS Distributionsservices umfassen gesetzliche Meldepflichten,
Corporate News/Finanznachrichten und Pressemitteilungen.
Medienarchiv unter https://eqs-news.com